Preapertura Americana:

Sigue mayo avanzando y parece que hay otro intento de volver a donde antes se estuvo, al tapón, ahora como no puede ser de otro modo se abrirán dos escenarios..

1- Se rompen máximos y se avanza otro tramo nuevo.

2- Se choca con el muro y otra vez para abajo ya sea para hacer un lateral o bien para entrar en una corrección mas profunda que no solo consuma tiempo sino puntos!

 

Wall Street anticipa signo mixto este martes tras las ganancias del lunes y a medida que los inversores centran su atención en los próximos movimientos de la Reserva Federal (Fed), ante el optimismo renovado de que pueda empezar a bajar los tipos de interés en septiembre.

"El objetivo de esta sesión es consolidar tras varios días de rebote, aunque el tono de fondo siga siendo positivo", analizan en Bankinter.

A este 'fondo positivo' han contribuido unos datos de empleo y un PMI e ISM servicios más flojos de lo esperado, que apuntan a que la economía estadounidense ha comenzado el segundo trimestre del año con algo menos de fuerza.

"En abril la economía estadounidense siguió creando empleo neto, pero lo hizo a un ritmo inferior al de meses precedentes. Las cifras fueron muy bien acogidas ya que, si bien suponen una ralentización en el ritmo de creación de empleo, no implican un parón del mismo que pudiera ser interpretado como que la economía de EEUU se estuviera debilitando a marchas forzadas", subrayan en Link Securities.

En este sentido, durante las próximas sesiones, y ante la falta de referencias económicas destacadas, el mercado estará atento a las declaraciones de varios miembros de la Fed como, Neel Kashkari, presidente de la Reserva Federal de Minneapolis, en busca de alguna pista sobre la 'hoja de ruta' del banco central estadounidense.

Con todo, para Ipek Ozkardeskaya, analista sénior de Swissquote Bank, "los mercados continúan navegando gracias al optimismo de que el próximo paso de la Reserva Federal (Fed) no será una subida de tipos, lo que creo que es exagerado; ya que los datos de inflación de EEUU de la próxima semana podrían ser un brusco despertar".

De hecho, las probabilidades de un recorte en septiembre han aumentado hasta el 50%, "aunque septiembre sería un momento políticamente incómodo para que la Reserva Federal comenzara a recortar las tasas dado que las elecciones presidenciales están a la vuelta de la esquina y nadie en la Reserva quiere ser señalado de influir en los resultados", añade Ozkardeskaya.

En el plano empresarial, los resultados seguirán siendo protagonistas con la publicación de las cifras de compañías como Walt Disney o Warner Bros.

"Hasta el momento la temporada podemos calificarla de positiva, aunque ello no se haya visto reflejado en el comportamiento de las bolsas, que en las últimas semanas se han vuelto a mostrar en exceso dependientes de las expectativas que sobre la evolución de los tipos de interés manejaban los inversores en cada momento", comentan en Link Securities.

Por otro lado, Amazon Web Services (AWS) invertirá otros 9.000 millones de dólares en Singapur en los próximos cinco años para impulsar su infraestructura y servicios en la nube en la región.

En otros mercados, el petróleo West Texas sube un 0,30% ($78,69) y el Brent avanza un 0,25% ($83,54). Por su parte, el euro se deprecia un 0,10% ($1,076), y la onza de oro cede un 0,29% ($2.324).

Además, la rentabilidad del bono americano a 10 años se relaja al 4,461% y el bitcoin gana un 1,85% ($64.255). 

Momento importante, pronto sabremos la resolución del "culebrón"... el tapón esta cerca y hay dos opciones, o sale volando hacia arriba o se rompe la botella por abajo...

Wall Street anticipa una apertura plana este miércoles tras el signo mixto del martes y con los inversores atentos a la Reserva Federal (Fed) y los resultados empresariales.

"El apetito por las acciones estadounidenses sigue respaldado por unos beneficios sólidos y el optimismo de la Reserva Federal, pero las expectativas de beneficios parecen de alguna manera infladas, mientras que el optimismo de la Reserva Federal es frágil y depende de los datos, lo que significa que al mercado podría faltarle suficiente confianza para enviar estos índices a nuevos máximos antes de que tengamos más detalles sobre la actualización de la inflación de EEUU, que se publicará la próxima semana", comenta Ipek Ozkardeskaya, analista sénior de Swissquote Bank.

La publicación de unas cifras de empleo de abril más suaves de lo esperado y que apuntaron a un mercado laboral que se enfría de forma paulatina, "pero no alarmante", ha aumentado las expectativas de que la Fed baje tipos este año.

En este sentido, durante las próximas sesiones, y ante la falta de referencias económicas destacadas, el mercado estará atento a las declaraciones de varios miembros del banco central estadounidense como Philip Jefferson, gobernador de la Reserva Federal, o Susan Collins, presidenta de la Fed de Boston, en busca de alguna pista sobre los próximos movimientos del organismo.

La plataforma TikTok ha demandando al Gobierno de Estados Unidos por aprobar una proyecto de ley que busca obligar a ByteDance, propietario chino de la aplicación, a venderla o prohibirla.

La demanda ha sido presentada en la Corte de Apelaciones del Circuito de DC de Estados Unidos y sostiene que "la 'Ley de Protección de los Estadounidenses contra Solicitudes Controladas por Adversarios Extranjeros' viola las protecciones constitucionales de la libertad de expresión".

La empresa también argumenta que hacer alusión a las preocupaciones relacionadas con la seguridad nacional no es razón suficiente para restringir la libertad de expresión y que corresponde al gobierno federal demostrar que esta restricción está justificada.

En el plano empresarial, los resultados seguirán siendo protagonistas con la publicación de las cifras de compañías como Uber, Airbnb o Shopify.

Casi el 85% de las empresas del S&P 500 ya han compartido sus cuentas trimestrales en esta temporada y, de ellos, aproximadamente el 80% ha superado las expectativas de Wall Street, según FactSet.

"Los resultados empresariales están siendo mejores de lo esperado por los analistas, los cuales, en muchos casos, están 'viéndose forzados' a revisar al alza sus expectativas de resultados para lo que resta de ejercicio. Así, esperamos que, una vez que se termine de clarificar el escenario de tipos de interés, sea la evolución de las expectativas de resultados lo que 'marque el paso' a las bolsas occidentales", subrayan en Link Securities.

En otros mercados, el petróleo West Texas baja un 1,30% ($77,34) y el Brent pierde un 1,20% ($82,17). Por su parte, el euro se deprecia un 0,12% ($1,074), y la onza de oro cede un 0,46% ($2.313).

Además, la rentabilidad del bono americano a 10 años se revaloriza al 4,473% y el bitcoin se relaja un 1,30% ($62.304).

Y el sayo es alcista parece ser, el mercado sigue optimista, que no se recortan tipos... pues ya se recortaran...

Ya se acerca al tapón de nuevo.. veremos por donde sale....

 

Wall Street anticipa más compras este viernes tras las ganancias moderadas del jueves, que permitieron al S&P 500 finalizar la sesión por encima de los 5.200 puntos, en un mercado optimista ante la posibilidad de que la Reserva Federal (Fed) baje los tipos de interés en su reunión de septiembre.

En el cómputo semanal, y a falta de la sesión actual, los índices neoyorquinos van camino de terminar la semana en verde, con subidas del 1,8% para el Dow Jones y avances del 1,7% y del 1,2% para el S&P 500 y el Nasdaq, respectivamente.

El enfriamiento del mercado laboral, tal y como mostró el informe de empleo de abril y han certificado los datos de paro semanal, refuerzan la idea de que la Fed bajará sus tasas de interés de referencia este año.

"Será el comportamiento de la inflación estadounidense y de su mercado laboral en los próximos meses los factores que determinen la futura actuación de la Fed, aunque seguimos apostando que es mucho más probable que el próximo movimiento del banco central estadounidense en materia de tipos sea a la baja en lugar de al alza", indican en Link Securities.

Por ello, el mercado permanece muy atento a las declaraciones de los miembros del banco central estadounidense como Michelle W. Bowman, gobernadora de la junta de la Reserva Federal, Neel Kashkari, presidente de la Fed de Minneapolis, o Lorie K. Logan, presidenta de la Reserva Federal de Dallas, en busca de alguna pista sobre cuáles pueden ser los próximos movimientos del organismo.

No obstante, Ipek Ozkardeskaya, analista sénior de Swissquote Bank, advierte sobre el escenario de estanflación, "en el que la Reserva Federal no tendrá otra opción que mantener las tasas en niveles más altos durante un período de tiempo más largo, rezando para que la fiebre inflacionaria finalmente cese".

"Y ese –la estanflación– es el principal riesgo para el repunte de las acciones estadounidenses antes de la actualización de la inflación estadounidense de la próxima semana", añade la experta.

La agenda macro de este viernes incluye la publicación de la lectura preliminar del mes de mayo del índice de sentimiento de los consumidores, que se espera disminuya a 76,2 puntos desde los 77,2 previos, y servirá para que los inversores se hagan una idea más precisa de con qué fortaleza ha comenzado el segundo trimestre la economía de este país.

"Una lectura mucho peor de lo esperado podría 'hacer saltar algunas alarmas', ya que implicaría que el consumo privado se podría debilitar en los próximos meses, impactando directamente al crecimiento económico, algo que podría poner en cuestión el 'aterrizaje suave' de esta economía que busca la Fed y que vienen descontando las bolsas", valoran en Link Securities.

En el plano empresarial, los resultados también se han convertido en un catalizador para el mercado. La sólida temporada de ganancias ha servido para reforzar la confianza en las perspectivas bursátiles.

"Los resultados empresariales están siendo mejores de lo esperado por los analistas, los cuales, en muchos casos, están 'viéndose forzados' a revisar al alza sus expectativas de resultados para lo que resta de ejercicio. Así, esperamos que, una vez que se termine de clarificar el escenario de tipos de interés, sea la evolución de las expectativas de resultados lo que 'marque el paso' a las bolsas occidentales", comentan en Link Securities.

En otros mercados, el petróleo West Texas sube un 0,40% ($79,57) y el Brent avanza un 0,20% ($84,02). Por su parte, el euro se deprecia un 0,05% ($1,0781), y la onza de oro gana un 1,52% ($2.375).

Además, la rentabilidad del bono americano a 10 años se relaja al 4,445% y el bitcoin suma un 0,95% ($62.932). 

De nuevo parece que vamos a máximos americanos, veremos a ver que ocurre, si son capaces de marcar nuevos máximos o es el "engaño" para caer...

 

Wall Street anticipa suaves compras este lunes tras el signo mixto del viernes y después de poner fin a una semana de ganancias, gracias al optimismo en torno a que la Reserva Federal (Fed) pueda bajar los tipos de interés este año. Una expectativa para la que serán clave los datos de inflación que se conocerán durante las próximas sesiones.

"El rumbo de la evolución de los precios en EEUU es de especial importancia para evaluar el margen de maniobra de la Fed en sus políticas monetarias", explican en Renta 4.

Por ello, el mercado estará muy atento al IPC de abril, que se publicará este miércoles, y para el que se espera una ligera moderación en la tasa general hasta el 3,4% desde el 3,5% del mes anterior. Para la variable subyacente se prevé una relajación hasta el 3,6% desde 3,8%.

"Se estima que los datos de crecimiento de los precios deberían moderar por lo menos al +0,2% en tasa mensual para paulatinamente acercarse al objetivo del 2% de la Fed, una tasa que no se ha alcanzado todavía. Actualmente, el mercado prevé dos bajadas de tipos en el año en curso, pero por supuesto la dirección de las políticas será 'data-dependiente'", añaden estos expertos.

Si se confirma que la inflación ha retomado la senda bajista, "aumentaría las expectativas de bajadas de tipos en EEUU, siendo bien recibido, por tanto, por los mercados de renta variable y de renta fija", subrayan en Link Securities.

Ahora bien, "si las lecturas superan lo esperado por los analistas, confirmando lo visto en el primer trimestre de 2024, que la inflación se mantiene resistente, alejada del objetivo del 2% de la Fed, ambos mercados se girarán a la baja", remarcan estos analistas.

Asimismo, y en busca de indicios sobre los próximos movimientos del organismo, los inversores seguirán muy de cerca las declaraciones de los miembros del banco central estadounidense como Loretta Mester, presidenta de la Reserva Federal de Cleveland, o Philip Jefferson, gobernador de la Reserva Federal.

La agenda económica también incluye los precios de producción (martes), otra referencia que despertará el interés de los inversores para comprobar si el proceso de desinflación que ansía la Fed para recortar las tasas está en marcha.

En el plano empresarial, el protagonismo recaerá sobre los resultados de las minoristas como Home Depot o Walmart que darán a conocer sus cifras del primer trimestre del año.

El 92% de las empresas del S&P 500 han presentado sus resultados hasta el viernes, y el 80% de ellas han superado las previsiones de Wall Street, según datos de FactSet.

Por otro lado, Arm planea lanzar chips de inteligencia artificial (IA) en 2025 a medida que se intensifica la batalla por el dominio de los semiconductores basados en esta nueva tecnología. Sus títulos suben más de un 1% en el 'premarket'.

En otros mercados, el petróleo West Texas sube un 0,38% ($78,53) y el Brent avanza un 0,30% ($83,02). Por su parte, el euro se aprecia un 0,10% ($1,0778), y la onza de oro retrocede un 1,04% ($2.350).

Además, la rentabilidad del bono americano a 10 años se relaja al 4,494% y el bitcoin gana un 2,46% ($62.886).

 

 

Hoy puede haber excusa para pasar cualquier cosa... la inflación puede dar motivos para ir o volver...

Wall Street anticipa caídas este martes tras el signo mixto del lunes y con los inversores muy atentos a los datos de inflación, que han dejado un repunte en abril, y a la Reserva Federal (Fed).

El dato clave de la semana es el IPC de abril y se dará a conocer este miércoles. El mercado confía en que retome la senda bajista y se modere hasta el 3,4% desde el 3,5% en tasa general. En cuanto a la variable subyacente, se espera una relajación hasta el 3,6% desde el 3,8% del mes anterior.

"El hecho de que las expectativas de inflación de los consumidores estén subiendo no son buenas noticias para la Fed, ya que su política monetaria suele estar condicionada por las mismas. Habrá que ver si las cifras 'reales' de inflación de abril confirman las expectativas de los consumidores o se atañen a lo esperado por los analistas, que proyectan un ligero descenso en el mes, tanto de la tasa del IPC general como en la subyacente", comentan en Link Securities.

De confirmarse, aumentaría las expectativas de bajadas de tipos en EEUU, una posibilidad que se ha vuelto a poner sobre la mesa tras el enfriamiento del mercado laboral.

Por ello, y en busca de alguna pista sobre los próximos movimientos de la Fed, las miradas estarán puestas sobre el presidente del organismo, Jerome Powell, quien participará en un encuentro con el presidente del Banco Central de los Países Bajos.

Pero la agenda económica de este martes también incluye la publicación de otra referencia destacada: los precios de producción, que han dejado un repunte de la inflación hasta el 2,2% en abril, lo que supone su nivel más alto de los últimos 12 meses.

Otro de los eventos que marcarán la sesión es la conferencia de desarrolladores de Google, donde el CEO de la compañía, Sundar Pichai, presentará algunas de las grandes novedades de la tecnológica.

El foco estará puesto en los avances en inteligencia artificial (IA) y se prevé que profundice en las capacidades de Gemini, el poderoso modelo de IA diseñado para competir con ChatGPT de OpenAI.

En el plano empresarial, el protagonismo recaerá sobre los resultados de las minoristas y, en concreto en Home Depot, que dará a conocer sus cifras del primer trimestre del año.

Asimismo, GameStop vuelve a dispararse un 40% en el 'premarket' de Wall Street tras el regreso de 'Roaring Kitty' a las redes sociales, reviviendo el 'boom' de las acciones meme de 2021.

Por otro lado, Uber ha llegado a un acuerdo para adquirir el negocio de entrega de foodpanda de Delivery Hero en Taiwán por 950 millones de dólares en efectivo.

En otros mercados, el petróleo West Texas sube un 0,80% ($78,92) y el Brent avanza un 0,50% ($83,21). Por su parte, el euro se deprecia un 0,05% ($1,0785), y la onza de oro gana un 0,38% ($2.352).

Además, la rentabilidad del bono americano a 10 años se relaja al 4,477% y el bitcoin pierde un 1,99% ($61.791). 

Hoy toca dato importante relativo a la inflación que es la excusa perfecta para dar sentido al movimiento que haya hoy en la bolsa americana, hay excusa para que pase una cosa u otra, de nuevo los americanos en máximos cerca de ellos.. veremos si se marcan un nuevo tramo, o tropiezan o se golpean en los dejados...

 

Wall Street ha cerrado con compras este martes (Dow Jones:+0,32%; S&P500:+0,48%; Nasdaq:+0,75%), lideradas por el Nasdaq, que ha renovado sus máximos de cierre en 16.511 puntos. En la sesión, los inversores han estado muy atentos a los datos de inflación y a la Reserva Federal (Fed).

El dato clave de la semana es el IPC de abril y se dará a conocer este miércoles. El mercado confía en que retome la senda bajista y se modere hasta el 3,4% desde el 3,5% en tasa general. En cuanto a la variable subyacente, se espera una relajación hasta el 3,6% desde el 3,8% del mes anterior.

"El hecho de que las expectativas de inflación de los consumidores estén subiendo no son buenas noticias para la Fed, ya que su política monetaria suele estar condicionada por las mismas. Habrá que ver si las cifras 'reales' de inflación de abril confirman las expectativas de los consumidores o se atañen a lo esperado por los analistas, que proyectan un ligero descenso en el mes, tanto de la tasa del IPC general como en la subyacente", comentan en Link Securities.

De confirmarse, aumentaría las expectativas de bajadas de tipos en EEUU, una posibilidad que se ha vuelto a poner sobre la mesa tras el enfriamiento del mercado laboral.

Por ello, y en busca de alguna pista sobre los próximos movimientos de la Fed, las miradas han estado puestas sobre el presidente del organismo, Jerome Powell, quien ha participado en un encuentro con el presidente del Banco Central de los Países Bajos.

En él, el titular del banco central estadounidense ha asegurado que lo más probable es que la institución opte por mantener los tipos durante un periodo "más largo del esperado", ya que las últimas lecturas de la inflación no les ha dado la confianza que necesitan para relajar la política monetaria.

"Mi confianza no es tan alta como era tras ver las lecturas de inflación de lo primeros meses del año", ha declarado Powell.

Pero la agenda económica de este martes también ha incluido la publicación de otra referencia destacada: los precios de producción, que han dejado un repunte de la inflación hasta el 2,2% en abril, lo que supone su nivel más alto de los últimos 12 meses.

Otro de los eventos que ha marcado la sesión es laconferencia de desarrolladores de Google, donde el CEO de la compañía, Sundar Pichai, ha presentado algunas de las grandes novedades de la tecnológica.

En concreto, la firma ha presentado sus nuevos modelos "rápidos y eficientes" de inteligencia artificial (IA), que incluyen una serie de actualizaciones en toda la familia Gemini, como el nuevo 1.5 Flash, su "modelo liviano para velocidad y eficiencia", y Project Astra, su "visión para el futuro de los asistentes de IA".

La firma asegura que Gemini 1.5 Flash se presenta como "un modelo que es más liviano que 1.5 Pro y está diseñado para ser rápido y eficiente para brindar servicio a escala".

En el plano empresarial, el protagonismo ha recaído sobre los resultados de las minoristas y, en concreto en Home Depot, que ha dado a conocer sus cifras del primer trimestre del año.

Asimismo, GameStop ha vuelto a dispararse un 61,74% tras el regreso de 'Roaring Kitty' a las redes sociales, reviviendo el 'boom' de las acciones meme de 2021.

Por otro lado, Uber ha llegado a un acuerdo para adquirir el negocio de entrega de foodpanda de Delivery Hero en Taiwán por 950 millones de dólares en efectivo.

En otros mercados, el petróleo West Texas ha bajado un 1,26% ($78,12) y el Brent ha retrocedido un 1,09% ($82,45). Por su parte, el euro se ha apreciado un 0,26% ($1,0817), y la onza de oro ha ganado un 0,81% ($2.361).

Además, la rentabilidad del bono americano a 10 años se ha relajado al 4,449% y el bitcoin ha perdido un 2,37% ($61.591).

 

Ahora si parece que de nuevo se reanuda la marcha alcista, parece se va a marcar un nuevo tramo al alza y haciendo historia otra vez..

 

Wall Street anticipa más compras este jueves tras las ganancias destacadas del miércoles, que llevaron a los índices a alcanzar máximos históricos y al S&P 500 a superar los 5.300 puntos por primera vez, en medio del optimismo por la vuelta de la inflación a la senda bajista.

El IPC de abril se ha situado en línea con lo esperado, con la tasa general y la subyacente mostrando una ralentización, lo que ha aumentado las expectativas de que la Reserva Federal (Fed) lleve a cabo una primera bajada de tipos en septiembre.

"Los inversores consideran que el hecho de que el proceso desinflacionista parece haber retomado su curso en EEUU permitirá a la Reserva Federal (Fed) comenzar a bajar sus tasas de interés de referencia tan pronto como en la reunión de su Comité Federal de Mercado Abierto (FOMC) de septiembre, lo que 'facilitará' también la actuación en este sentido de los otros dos grandes bancos centrales: el BCE y el Banco de Inglaterra (BoE), los cuales, en gran medida, están condicionados por las decisiones que adopte en materia de tipos de interés el banco central estadounidense", comentan en Link Securities.

Asimismo, destacan que el hecho de que en el mes de abril las ventas minoristas se comportaran en EEUU sensiblemente peor de lo esperado, ha sido interpretado positivamente por los inversores, en un nuevo caso de "malas noticias que son consideradas buenas para los intereses de los mercados".

"La combinación de una desaceleración del crecimiento y una inflación más débil es una bendición para los mercados de valores que necesitaban este impulso; no hay nada más apetitoso para los inversores que el olor a tipos futuros más bajos", valora Ipek Ozkardeskaya, analista sénior de Swissquote Bank.

Por ello, y en busca de alguna pista sobre los próximos movimientos de la Fed, los inversores estarán atentos a las palabras de Patrick Harker, presidente de la Reserva Federal de Filadelfia, y de Loretta Mester, presidenta de la Reserva Federal de Cleveland.

La agenda económica de este jueves incluye los datos de paro semanal, para los que se espera una caída de las solicitudes hasta las 220.000 desde las 231.000 de los siete días previos.

En el plano empresarial, el protagonismo recaerá sobre los resultados de las minoristas y, en concreto en Walmart, que dará a conocer sus cifras del primer trimestre del año.

Cisco, por su parte, sube un 5% en el 'premarket' de Wall Street tras superar las expectativas con sus cuentas, a pesar de que los ingresos han registrado su mayor caída desde 2009.

También se disparan los títulos de Chubb (+11%) después de que Warren Buffett haya revelado su participación secreta en la compañía. Su conglomerado, Berkshire Hathaway, ha comprado casi 26 millones de acciones de la aseguradora, lo que le lleva a tener una participación valorada en 6.700 millones de dólares.

En otros mercados, el petróleo West Texas sube un 0,27% ($78,84) y el Brent avanza un 0,27% ($82,97). Por su parte, el euro se deprecia un 0,12% ($1,087), y la onza de oro baja un 0,17% ($2.390).

Además, la rentabilidad del bono americano a 10 años se relaja al 4,336% y el bitcoin gana un 0,35% ($66.291).